4月19日，為提升證券公司全面風險管理能力，加強對子公司及業務條線的“垂直化”管理，中國證券業協會日前發布了《證券公司并表管理指引（試行）》。《指引》起草遵循全面性、實質性和有效性原則。一是明確并表管理覆蓋證券公司及各級附屬機構，以及各類表內外、境內外、本外幣業務，涵蓋董事會、監事會、經理層、各部門等多層級的職責分工，涉及公司治理、業務協同與內部交易管理、風險管理、資本管理等各關鍵領域。二是強調證券公司應遵循實質重于形式的原則，以實管實控為基礎，充分考慮業務復雜性和風險相關性，合理審慎確定并表范圍，建立相適應的并表管理體系和工作機制。三是強調證券公司應當對公司整體風險進行穿透管理，有效識別、計量、監測、評估和控制公司的總體風險狀況。2020年，證監會批準中金公司、招商證券、中信證券、華泰證券、中信建投、國泰君安等6家證券公司實施并表監管試點，為試點轉常規探索和積累了行之有效的做法和經驗。（摘自——澎湃新聞）